بحران جهانی 2008-2009 و بی اعتمادی فزاینده عمومی به سیستم بانکداری سنتی پدیده ای را پدید آورد که نادیده گرفتن آن دشوار است - ارزهای دیجیتال. در دهه گذشته، ارزهای رمزنگاری شده، که بیت کوین شناخته شده ترین آنها بود، با وجود پیش بینی های بسیاری از سقوط و سابقه نوسانات بسیار چشمگیر در ارزش، همچنان به محبوبیت خود ادامه می دهند. در حالی که ارزهای دیجیتال ممکن است هنوز رایج‌ترین ابزار برای پرداخت‌ها و مبادلات ارزشی نباشند، هزاران ارز دیجیتال مختلف در حال حاضر با ارزشی بیش از 240 میلیارد دلار در گردش هستند، که به‌طور غیرقابل انکاری باعث ایجاد سرمایه عظیمی برای سرمایه‌گذاری در اقتصاد سنتی می‌شود.[1] در نتیجه، روند نوظهور درآمدهای حاصل از فروش ارزهای دیجیتال به سرمایه‌گذاری، مشکلی را برای متخصصان EB-5 ایجاد می‌کند: آیا این پول می‌تواند به عنوان منبعی از بودجه برای برآورده کردن الزامات مدارک خدمات مهاجرت مستند شود؟
چرا ارز رمزنگاری شده یک منبع مشکل ساز وجوه است؟
ارزهای رمزپایه تولید شده از طریق فناوری‌های بلاک چین به بانک‌های تحت نظارت دولتی یا مؤسسات مالی خصوصی متکی نیستند، که آنها را به ابزاری جذاب برای انباشت ارزش بدون افشای هویت دارنده تبدیل می‌کند. با این حال، علیرغم تغییرات قابل توجه متعدد در صنعت EB-5، یک جزء از دادخواست موفق EB-5 ثابت باقی می ماند - شرطی که سرمایه سرمایه گذاری به طور قانونی و به وضوح به سرمایه گذار نسبت داده شود.[2] بر این اساس، ناشناس بودن – فضیلتی که فناوری بلاک چین را برای تراکنش‌های مبادلاتی بسیار محبوب کرد – زمانی که به کاربرد در زمینه‌هایی می‌آید که به طور سنتی بر شفافیت در نمایندگی‌ها متکی هستند، مانند گزارش‌های مالیاتی یا پرونده‌های مهاجرت، بیشتر یک نفرین است تا یک موهبت. اقامت بسیاری از متخصصان مهاجرت با مواردی متفاوت است که وجوه مورد استفاده برای سرمایه گذاری در ویزای غیر مهاجرتی EB-5 یا E-2 از مبادله ارزهای رمزپایه یا از ایجاد ارزش از طریق فرآیندی که به عنوان "ماینینگ" نامیده می شود، نشات گرفته است. اما آیا واقعاً ارز رمزنگاری شده، فرآیند اسناد و مدارک منبع وجوه را «رمز» می کند؟
دلیل اصلی این نگرش محتاطانه این نگرانی است که قاضی USCIS ممکن است تصمیم نامطلوبی در مورد مشروعیت وجوه صرفاً به دلیل عدم درک فناوری جدید و مقررات همراه داشته باشد. عدم تمایل خدمات مهاجرتی در بررسی ارزهای دیجیتال به عنوان منبع مشروع وجوه را می توان تا حدی به این واقعیت نسبت داد که SEC ایالات متحده قبلاً سابقه انکار درخواست ها برای فهرست کردن صندوق های قابل معامله در مبادلات بیت کوین (ETF) را ایجاد کرده است، بنابراین بر درک این موضوع افزوده است. کالایی که به راحتی قابل دستکاری و کنترل نشده است. با این وجود، تجربه اخیر نشان می‌دهد که با مستندات قانع‌کننده و توضیح دقیق تراکنش‌های اساسی، می‌توان موردی را با موفقیت ارائه کرد که در آن عواید حاصل از فروش ارز دیجیتال به عنوان منبع سرمایه برای سرمایه‌گذاری واجد شرایط استفاده شده است.
آیا می توان مدارک مناسب را تهیه کرد؟
ارزیابی اینکه آیا فروش ارزهای دیجیتال می‌تواند ادعای مشروعیت وجوه را اثبات کند، همیشه با قانون صلاحیت جایی که سرمایه‌گذار معامله را انجام داده است، شروع می‌شود. دوران "غرب وحشی وحشی" در این بخش از اقتصاد به طور غیرقابل انکاری به پایان می رسد. افزایش پویایی در تلاش‌های نظارتی وجود داشته است، به طوری که کشورهای سراسر جهان موضع جدی‌تر و سنجیده‌تری در تنظیم تولید و تجارت ارزهای دیجیتال اتخاذ کردند.
به طور طبیعی، اسناد مبدأ و تجارت ارزهای دیجیتال از کشورهایی که استفاده از «شبه پول» مشمول ممنوعیت نظارتی در سراسر کشور است، در دسترس نخواهد بود. به عنوان مثال، الجزایر، بولیوی، مراکش، نپال، پاکستان و ویتنام همه فعالیت‌های ارزهای دیجیتال را ممنوع می‌کنند. قطر و بحرین مبادلات ارزهای دیجیتال داخلی را ممنوع کردند. و بنگلادش، کلمبیا، ایران، لیتوانی، لسوتو و تایلند موسسات مالی را از تسهیل تراکنش‌های مربوط به ارزهای دیجیتال منع می‌کنند.[3] در عین حال، شناسایی رکوردی که در کشورهایی که تراکنش‌های ارزهای دیجیتال مجاز هستند یا حداقل صراحتاً ممنوع نیستند، ممکن است دشوار باشد، اما غیرممکن نیست.
حوزه های قضایی مختلف بر جنبه های مختلف مقررات دولتی، از جمله رفتار مالیاتی، اعمال قانون اوراق بهادار، پیامدهای مبارزه با پولشویی و الزامات گزارش تمرکز دارند. در نتیجه، «مسیر کاغذی» برای خرید و فروش بیت کوین در سوئیس (کشوری با یکی از ملایم ترین شرایط برای تبادل ارزهای دیجیتال در جهان) ممکن است تفاوت اساسی با اسناد تولید شده در روسیه (کشوری که در آن وجود دارد. گردش ارز رمزنگاری شده ممنوع نیست، اما خارج از الزامات گزارش‌دهی تجویز شده توسط دولت است.)[4] با درک وضعیت تجارت دارایی‌های دیجیتال در کشور خاص، می‌توان روند تبدیل ارز دیجیتال به ارز دیجیتال را «نقشه‌برداری» کرد. ابزار پرداخت سنتی از طریق اسناد معتبر
چه نوع شواهدی باید ارائه شود؟
کلید ثبت موفقیت آمیز منبع وجوه، شناسایی نحوه طبقه بندی ارزهای دیجیتال در چارچوب نظارتی کشور خاص (پول، دارایی، کالا و غیره) و جستجوی سابقه ای است که به طور سنتی با معاملات تجاری مربوط به این نوع کالا همراه است. به عنوان مثال، بسته به طبقه بندی، ممکن است بتوان رسیدهای فروش، قراردادهای خرید و فروش یا گزارش های مالیاتی را دریافت کرد که منعکس کننده سود سرمایه یا درآمد عادی مطابق با حجم تجارت دیجیتال آشکار است. هنگام رسیدگی به مسائل پیچیده منابع مالی، عاقلانه است که یک کارشناس مهاجرت در زمینه مستندسازی بیش از حد اشتباه کند و تلاش خود را برای آموزش داوری گسترش دهد. از آنجایی که اکثر سرمایه گذارانی که از درآمدهای صرافی ارزهای دیجیتال استفاده می کنند معمولاً از خرید ارز دیجیتال سود می برند و سپس آن را با قیمت بالاتر می فروشند، بهترین راه برای ارائه شواهد ساده کردن این صرافی برای داور است که آن را با عباراتی که معمولاً برای ارزهای دیجیتال قابل استفاده است توصیف می کند. معاملات
حتی اگر رسید فروش یا گزارش‌های مالیاتی به تنهایی ممکن است ارتباط بین تراکنش‌های خاصی که ارز دیجیتال را به پول نقد و ثروت انباشته تبدیل می‌کنند را نشان ندهند، ممکن است این رابطه از طریق شواهد وثیقه ایجاد شود. به عنوان مثال، صورت‌حساب‌های بانکی معتبر که منعکس‌کننده اعتبار درآمد حاصل از فروش ارز دیجیتال است، ممکن است با «ارزش منصفانه بازار» بیت‌کوین در تاریخ دریافت پرداخت مطابقت داده شود و به درآمد گزارش‌شده در اظهارنامه مالیاتی داخلی سرمایه‌گذار مرتبط شود. برای مشتریانی که از صرافی‌های ارز دیجیتال استفاده می‌کنند (وب‌سایت‌هایی که مشترکین می‌توانند ارزهای دیجیتالی دیگر یا مناقصه سنتی مانند دلار آمریکا یا یورو را خریداری، بفروشند یا مبادله کنند) این سابقه ممکن است با فایل‌های CSV تأیید شود - داده‌های ارز دیجیتال موجود در قالب صفحه‌گسترده و قابل دانلود از پلت فرم معاملاتی
آیا این اسناد کافی خواهد بود؟
هنگام ارائه اسناد مالی پیچیده که باید به طور انباشته برای تفسیر مناسب در نظر گرفته شوند، ممکن است مهم باشد که به داور یادآوری شود که استاندارد قانونی مورد استفاده در رسیدگی به دادخواست های EB-5 «غلبه شواهد» است، یعنی شواهد باید با ارائه مطالب اثباتی و مرتبط مبنی بر اینکه این ادعا «احتمالاً درست است» یا «به احتمال زیاد» درست است.[5]
هنگامی که مشتری از مقررات داخلی بازارهای مبادلات دیجیتال پیروی می کند و انباشت کلی ثروت او از تجارت ارزهای دیجیتال با تحصیلات، سوابق و حرفه مشتری مطابقت دارد، کار جمع آوری شواهدی که این استاندارد را برآورده می کند، برای یک پزشک بسیار آسان تر است. اشتغال. در حالت ایده آل، مشتری که به دنبال استفاده از درآمد حاصل از ارز دیجیتال برای سرمایه گذاری EB-5 است، باید قبل از تبدیل سکه ها یا توکن های دیجیتال خود به ابزارهای پولی سنتی با یک وکیل مشورت کند. برنامه‌ریزی دقیق و ساختار معامله ممکن است به بستن بسیاری از «شکاف‌های» طبیعی برای این بازار در حال توسعه به دلیل «ناشناس بودن» منتسب به فناوری بلاک چین کمک کند، در حالی که امکان‌سنجی صرف زمان و تلاش برای جمع‌آوری شواهدی که الزامات خدمات مهاجرت را برآورده می‌کند، ارزیابی می‌کند. هنگامی که یک درخواست کننده شواهد معتبری را برای اثبات یک واقعیت خاص ارائه می کند و هیچ مدرک متناقضی در دسترس نیست، USCIS باید به این نتیجه برسد که خواهان بار خود را برای اثبات واقعیت انجام داده است.[6] به همین دلیل، ممکن است توصیه شود که یک «پرتفولیو» سرمایه‌گذار ایجاد شود که اعتبار او را به عنوان یک تاجر پیشرفته و فرد تجاری که قادر به تصمیم‌گیری در مدیریت دارایی‌های دیجیتال شخصاً یا از طریق عامل تعیین‌شده است، افزایش دهد.
با وجود راهنمایی‌های خط‌مشی و سابقه تثبیت‌شده، پیش‌بینی اینکه چگونه هر مدرک ارائه‌شده در ارتباط با منبع وجوهی که از ارز رمزنگاری شده است، توسط داور مورد پذیرش قرار می‌گیرد، دشوار است. با این حال، حجم تجارت در بازار دارایی‌های دیجیتال و اهمیت و پیامدهای ارزهای دیجیتال برای اقتصاد محلی و جهانی به طور غیرقابل انکاری نشان می‌دهد که سرچشمه سرمایه‌گذاری از تجارت ارزهای دیجیتال به یک واقعیت جدید برای متخصصان EB-5 تبدیل شده است. ما باید برای مقابله با این واقعیت آماده باشیم.
منابع:
[1] "Cryptocurrency Market Capitalizations"، CoinMarketCap، https://coinmarketcap.com/ با مقادیری که در 20 ژانویه 2020 مشاهده شده است.
[2] 8 CFR §204.6 (j) (3)
[3] «مقررات‌گذاری ارزهای دیجیتال در سراسر جهان»، مرکز تحقیقات حقوقی جهانی، کتابخانه حقوقی کنگره، ژوئن 2018، موجود در https://www.loc.gov/law/help/cryptocurrency/cryptocurrency-world-survey.pdf ؛ آخرین دسترسی در 14 ژانویه 2020
[4] رجوع کنید به هوگو میلر و لئونارد کنشرپر، «استقبال گرم از ارز دیجیتال فیس‌بوک در ژنو»، بلومبرگ، 25 ژوئن 2019؛ نامه مشورتی از وزارت دارایی، بخش مالیات فدرال، مورخ 3 اکتبر 2016. http://docs.cntd.ru/document/456022863 (به زبان روسی)؛ آخرین دسترسی در 14 ژانویه 2020.
[5] موضوع چاوته ، 25 I&N 369، 376 (AAO 2010).
[6] به عنوان مثال، رجوع کنید به: Young China Daily v. Chappell , 724 F. Supp. 552 (ND Cal.1989)؛ Augat, Inc v. Tabor , 719 F.Supp. 1158 (D.Mass. 1989)؛ Hong Kong TV Video Program, Inc v. Ilchert , 685 F.Supp. 712 (ND Cal. 1988)
ناتالیا پولوختین
ناتالیا پولوختین بنیانگذار و مدیر شرکت گلوبال پرکتیس است که بر روی انواع ویزاهای مهاجرتی و غیر مهاجرتی از طریق سرمایه‌گذاری تمرکز دارد.
مشاهده نمایه کاملسلب مسئولیت: نظرات بیان شده در این مقاله صرفاً نظرات نویسنده است و لزوماً بیانگر نظرات ناشر و کارکنان آن نیست. یا شرکت های وابسته به آن اطلاعات موجود در این وب سایت به عنوان اطلاعات عمومی در نظر گرفته شده است. این مشاوره حقوقی یا مالی نیست. مشاوره حقوقی یا مالی خاص فقط می تواند توسط یک متخصص دارای مجوز با آگاهی کامل از تمام حقایق و شرایط موقعیت خاص شما ارائه شود. قبل از شرکت در برنامه EB-5 باید با کارشناسان حقوقی، مهاجرتی و مالی مشورت کنید. تمام سوالاتی که پست می کنید در دسترس عموم قرار خواهند گرفت. اطلاعات محرمانه را در سوال خود وارد نکنید.
