نوشته کریستین تریانتافیلیس
فرآیند انتخاب یک پروژه سرمایه گذاری می تواند یک فرآیند گسترده برای سرمایه گذاران EB-5 باشد. اقداماتی برای اتخاذ این تصمیم مهم به شیوه ای کارآمد و مؤثر وجود دارد. هنگام تصمیم گیری در مورد انتخاب یک مشاور مالی و حقوقی، احاطه کردن خود را با مشاوران حقوقی و مالی ضروری است پروژه EB-5، زیرا هم مسائل مربوط به انطباق با قوانین مهاجرت و هم خطرات مالی در این فرآیند وجود دارد. نکات زیر بر فاکتورهای مرتبط با پروژه مرکز منطقه ای تمرکز دارند که باید در هنگام اتخاذ این تصمیم مهم در نظر گرفته شوند.
چگونه یک مرکز منطقه ای پیدا کنیم
An مرکز منطقه ای EB-5 یک نهاد آمریکایی است، دولتی یا خصوصی، که توسط خدمات شهروندی و مهاجرت ایالات متحده (USCIS) برای مشارکت در برنامه سرمایه گذار مهاجر EB-5 برای ارتقای رشد اقتصادی تعیین شده است. هر مرکز منطقهای دارای صلاحیت قضایی بر روی یک منطقه جغرافیایی خاص است تا سرمایهگذاری EB-5 را متمرکز کند. در حال حاضر بیش از 720 مرکز منطقه ای تعیین شده توسط USCIS وجود دارد که در هنگام انتخاب یک پروژه مرکز منطقه ای برای سرمایه گذاری، می تواند برای یک سرمایه گذار آینده نگران کننده به نظر برسد. اقدامات انجام شده برای انتخاب یک مرکز منطقه ای شامل موارد زیر است، اما به آنها محدود نمی شود:
- با درخواست کپی از نامه تعیین مرکز منطقه ای و بررسی فهرست USCIS مراکز منطقه ای تایید شده EB-5 در وب سایت USCIS، تأیید کنید که مرکز منطقه ای توسط USCIS تعیین شده است.
- درخواست مدارکی دال بر مطابقت مرکز منطقه ای با الزامات گزارش سالانه USCIS I-924A، مانند بایگانی I-924A رسیدها
- انجام بررسی های لازم در زمینه سابقه اپراتورهای مرکز منطقه ای.
- درخواست اطلاعات در مورد سابقه فرم های تایید سرمایه گذاران EB-5 I-526 و I-829 طومارها
- درخواست کپی توافقنامه حمایت مالی بین مرکز منطقه ای و پروژه EB-5 برای اطمینان از وابستگی مناسب به مرکز منطقه ای.
چگونه یک پروژه EB-5 را انتخاب کنیم
La فرآیند انتخاب پروژه EB-5 شامل ارزیابی و ارزیابی یک پروژه از منظر مالی و قانون مهاجرت است، زیرا اهداف اصلی سرمایه گذار معمولاً شامل اخذ گرین کارت برای اقامت دائم ایالات متحده و در نهایت دریافت وجوه سرمایه گذاری خود از EB- است. 5 پروژه. پیشنهاد سرمایه گذاری EB-5 برای تامین مالی یک پروژه شامل اسناد مرتبط با ناشران و توسعه دهندگان پروژه می شود. اقدامات انجام شده برای انتخاب پروژه EB-5 شامل موارد زیر است، اما به آنها محدود نمی شود:
طرح کسب و کار برای پروژه – طرح کسب و کار را برای انطباق با موضوع هو، شامل موارد زیر مرور کنید:
- جدول زمانی ساخت و ساز برای پروژه
- بودجه ساخت پروژه
- جدول زمانی ایجاد شغل
- 5-10 سال پروفورم برای پروژه
- تصاویر یا رندرهای پروژه
- ارزیابی ها
- مطالعه بازار شخص ثالث در مورد امکان سنجی پروژه
- مجوزها و مصوبات دولتی
- اسناد / اجاره نامه
- قرارداد پیمانکاری عمومی
- تجزیه و تحلیل منطقه استخدامی هدفمند
مطالعه اثرات اقتصادی - بررسی روششناسی، قابلیت اطمینان ورودیهای مطالعه مانند هزینههای پروژه و درآمد عملیاتی، و بررسی مسائل مربوط به اشغال مستاجر.
EB-5 قراردادهای سرمایه گذاری – هر یک از اسناد زیر را برای موارد انطباق با EB-5، در صورت لزوم بررسی کنید:
- تفاهم نامه استقرار خصوصی
- قرارداد LLC/LP
- شرایط سپردن
- اسناد وام EB-5
اسناد توسعه پروژه – هر یک از اسناد زیر را برای موارد انطباق با EB-5، در صورت لزوم بررسی کنید:
- اسناد وام ارشد
- اسناد وام پل
- شواهد سرمایه گذاری در سهام
- سابقه و تجربه توسعه دهندگان پروژه
هنگام بررسی اسناد پروژه EB-5، زبان خاصی باید برای انطباق با قوانین مهاجرت و اهداف بررسی مالی مورد تجزیه و تحلیل قرار گیرد. به عنوان مثال، استفاده از کلمه "ضمانت" در اسناد سرمایه گذاری EB-5 حساس است، زیرا بازگشت وجوه سرمایه گذاری سرمایه گذار EB-5 نمی تواند توسط شرکت تجاری جدید (NCE) تضمین شود. با این حال، تضمین های خاصی وجود دارد که تحت برنامه EB-5 مجاز است. انواع ضمانت نامه هایی که ممکن است در اسناد عرضه درج شود به شرح زیر است:
- بازپرداخت تضمین شده مشارکت سرمایه به سرمایه گذار EB-5 توسط NCE در صورت رد I-526 یا پذیرش اقامت دائم قانونی مشروط.
- بازپرداخت سرمایه EB-5 از NCE به نهاد ایجاد شغل (JCE) می تواند توسط JCE یا شرکت مرتبط JCE تضمین شود، شاید در برگه اصطلاح نوشته شود.
- تضمین تکمیل ساخت و ساز ارائه شده توسط JCE برای اطمینان از ایجاد شغل کافی از طرف سرمایه گذاران EB-5.
عقب ماندگی EB-5 و جدول زمانی طولانی مهاجرت EB-5 برای ملیت های خاص باید در اسناد سرمایه گذاری پروژه مورد بحث قرار گیرد. عقب ماندگی های طولانی نیاز به زبان در قراردادهای سرمایه گذاری در مورد نگرانی های مربوط به سن کودک و شفاف سازی در مورد چارچوب های زمانی برای سرمایه گذاران دریافت اعتبار برای ایجاد شغل ایجاد می کند. جنبههایی از نحوه مدیریت وجوه EB-5 توسط پروژه نیز باید به دلیل تمدید زمانبندی EB-5، مانند پیشبینی شرایط طولانیتر وام EB-5 و توصیف گزینهها برای استقرار مجدد صندوقهای سرمایهگذاری EB-5، در قراردادها گنجانده شود.
نوع پروژه
مقررات EB-5 ایجاب می کند که یک سرمایه گذار EB-5 در ازای سرمایه گذاری EB-5، سهام خود را در NCE دریافت کند، و بنابراین، سرمایه گذار نمی تواند به صندوق های سرمایه گذاری وام دهد به NCE با این حال، دو نوع اصلی پروژه EB-5 در بازار، مدل سهام و مدل وام هستند. پروژه مدل سهام EB-5 مستلزم استفاده NCE از وجوه سرمایه گذار EB-5 برای سرمایه گذاری سهام در پروژه توسعه، معروف به JCE است، در حالی که مدل وام مستلزم استفاده NCE از وجوه سرمایه گذار EB-5 برای وام دادن به پروژه توسعه است. JCE برای توسعه پروژه. نمودار زیر استفاده از این دو مدل را نشان می دهد:
در هر دو سناریو، سرمایه گذار EB-5 شرایط سرمایه گذاری خود را با NCE خواهد داشت، و NCE و JCE شرایط سرمایه گذاری خود را خواهند داشت، و پروژه مسئولیت ایجاد تعداد کافی شغل برای EB را خواهد داشت. -5 سرمایه گذار و بازپرداخت وجوه سرمایه گذاری به NCE. با توجه به مدل وام، اسناد وام EB-5 بحث خواهد کرد که آیا وام EB-5 در موقعیت ارشد یا جوان با وام گیرنده پروژه قرار دارد، و اینکه آیا وام EB-5 توسط پروژه تضمین شده یا بدون وثیقه است یا خیر. هر سرمایهگذار هنگام انتخاب پروژهای برای سرمایهگذاری، مشخص میکند که کدام ساختار سرمایهگذاری را ترجیح میدهد، زیرا هر کدام از این ساختارها برای برنامه EB-5 کار میکنند تا زمانی که سرمایهگذاری به روشی مطابق با EB-5 ساختار یافته باشد.
منطقه اشتغال هدفمند/منطقه اشتغال غیر هدفمند
از 21 نوامبر 2019، مقررات جدید EB-5 به اجرا درآمد که در آن USCIS توانایی یک ایالت یا دولت محلی ایالات متحده را برای تعیین بخش های جغرافیایی و سیاسی خاص به عنوان مناطق پر بیکاری به منظور واجد شرایط بودن به عنوان یک منطقه شغلی هدفمند حذف کرد. (چای). در عوض، USCIS اکنون چنین تعیینهایی را برای چای ایجاد میکند و ترکیب چایهای مبتنی بر سرشماری را محدود میکند تا کمک کند. اطمینان حاصل کنید که تعیین TEA به طور منصفانه انجام می شود و به طور مداوم. روشی که در آن یک TEA به گونه ای تعیین می شود که یک پروژه EB-5 برای سطح سرمایه گذاری 800,000 دلار به جای سطح سرمایه گذاری 1,050,000 دلار واجد شرایط باشد، سرمایه گذاران بالقوه EB-5 را با سردرگمی مواجه کرده است.
یک TEA تعریف شده است توسط USCIS به عنوان یک منطقه روستایی یا با بیکاری بالا که دارای نرخ بیکاری حداقل 150٪ از میانگین ملی است.
- چای های روستایی
بر اساس مقررات جدید EB-5، "منطقه روستایی" به هر منطقه ای خارج از یک منطقه آماری کلان شهر یا یک شهر یا شهرک با جمعیت 20,000 یا بیشتر تعریف می شود. در عمل، برای واجد شرایط شدن به عنوان یک TEA روستایی، یک سرمایه گذار EB-5 در دادخواست I-526 باید داده های سرشماری ایالات متحده را که نشان می دهد مکان پروژه EB-5 در خارج از یک کلانشهر آماری است، در پرونده گنجانده شود. مساحت و کمتر از 20,000 نفر جمعیت دارد. USCIS دادخواست I-526 را بررسی می کند و در این فرآیند داده های سرشماری را برای تأیید صلاحیت TEA بررسی می کند.
- چای های پر بیکاری
بر اساس مقررات جدید EB-5، اگر سرمایه گذاری در یک منطقه آماری کلان شهر، یک شهرستان در منطقه آماری کلان شهر، یا یک شهر یا شهرک با جمعیت 20,000 نفر یا شهرک یا شهرک با جمعیت 150 نفر باشد، ممکن است یک منطقه در یک مکان شهری به عنوان TEA تعیین شود. بیشتر، که در آن سرمایهگذاری عمدتاً در حال انجام تجارت است و میانگین نرخ بیکاری حداقل 150 درصد از میانگین نرخ بیکاری ملی را تجربه کرده است. این منطقه همچنین شامل منطقه سرشماری است که سرمایه گذاری در آن عمدتاً در حال انجام تجارت است، که ممکن است شامل یک یا همه مناطق سرشماری مستقیماً در مجاورت آن منطقه باشد و دارای میانگین وزنی بیکاری برای هر منطقه سرشماری حداقل 5 درصد از میانگین کشوری باشد. نرخ بیکاری. در عمل، برای واجد شرایط شدن به عنوان یک TEA با بیکاری بالا، یک سرمایه گذار EB-526 در دادخواست I-150 باید یک مطالعه سرشماری ارائه دهد که نشان می دهد یا بخش سرشماری واحد پروژه، یا در صورت لزوم مطالعه ممکن است شامل بخش های سرشماری مستقیماً در مجاورت باشد. تراکت سرشماری پروژه، نیاز نرخ بیکاری 526% را برآورده می کند. USCIS به طور خودکار هیچ روش خاصی را برای محاسبه نرخ بیکاری برای تعیین TEA تأیید نمی کند، اما برای مثال درخواست I-XNUMX را بررسی می کند و در این فرآیند مطالعه سرشماری را برای تأیید صلاحیت TEA بررسی می کند.
این بدان معناست که در هر یک از سناریوهای TEA، باری بر عهده خواهان است که مدارک قابل اعتماد و قابل تأییدی را به USCIS ارائه دهد که مستند کند منطقه ای که متقاضی در آن سرمایه گذاری کرده است روستایی یا منطقه ای با بیکاری بالا است، به طوری که سرمایه گذاری 800,000 دلاری واجد شرایط EB-5 باشد. روند مهاجرت
در حال حاضر پروژه های EB-5 در بازار وجود دارد که به عنوان TEA تحت شرایط روستایی واجد شرایط هستند و سایرین که واجد شرایط بیکاری بالا هستند. بخشی از فرآیند انتخاب پروژه، بررسی شواهدی است که نشان میدهد چگونه محل پروژه به عنوان یک TEA واجد شرایط است که در دادخواست I-526 به USCIS ارسال میشود.
همانطور که می بینید، عوامل زیادی در انتخاب پروژه EB-5 وجود دارد. یک سرمایهگذار EB-5 میتواند از مشاوران و نقاط بحث استفاده کند تا انتخابها را محدود کند تا بررسیهای لازم را برای شناسایی پروژهای که نیازها و اهداف سرمایهگذار را از منظر مالی و مهاجرتی برآورده میکند، انجام دهد.
در مورد مرحله بعدی در فرآیند EB-5 بخوانید: راهنمای سرمایهگذار EB-5 برای بررسی مؤثر